Плюсы, минусы и тарифы биржевых брокеров. Сравнительная таблица.

Мы проанализировали тарифы, приемущества и недостатки российских брокеров Фондового рынка и свели данные в сравнительную таблицу.

Биржевые брокеры: сравнение тарифов, плюсы и минусы брокеров

Оглавление

1. Суть брокера на фондовом рынке

Брокер на фондовом рынке – это посредник между Инвестором и Фондовой биржей. Тренд на сокращение издержек и минимизации посредников всегда был и не только в кризисные времена, но о тказываться от биржевых брокеров участники рынка пока не планируют, да и биржам это пока не выгодно. А вот конкуренция между самими брокерами растёт по причине роста популярности Инвестиций у частного (розничного) клиента. Соответственно падают комиссии и идёт борьба за клиента. Всё это конечно на руку частному инвестору, который просто обязан всем этим воспользоваться и подобрать брокера на самых выгодных условиях и с самыми низкими комиссиями.

В данной статье мы рассмотрим таблицу для сравнения лучших российских брокеров по основным параметрам:

  • - Для кого подходит этот брокер
  • - Плюсы и минусы
  • - Комиссии (Фондовый рынок, Валютный рынок и Хранение / Учёт активов)

2. Сравнительная таблица тарифов брокеров, плюсов и минусов

Брокер Подходит для Плюсы Минусы Комиссия за сделки
с ценными бумагами
Комиссия за сделки
с валютой
Комиссия за хранение /
учет активов
finam
5/5
Универсальный брокер. Самые низкие комиссии по ценным бумагам

+ качественная поддержка и обучение

+ тариф для смартфонов без комиссии за сделки

+ иностранные акции на ИСС

+допсервисы и услуги

- высокие риски сервисов доверительного управления и сервисов автоследования

- берут 1% комисии за дивиденды

от 0.0354% от оборота, но не менее 41р. одно поручение 0,03% от сделки, но не менее 41р. одно поручение 177р./месяц, если были сделки. Минимальный счёт от 30000р.
Otkritie
5/5
Для трейдеров, опционщиков и зарубежных инвесторов. Самые низкие комиссии по Валюте

+ быстрый выход за рубеж

+ Отличные сервисы Срочного рынка

+ Второй брокер по оборотам на Мосбирже среди розничных

+обучение и поддержка

- повышает комиссии если счёт менее 50000

- могут менять тарифы уведомив через сайт

- нельзя выводить дивиденды и купоны с ИИС

от 0.057% от оборота или от 45 руб. за сделку 0,03% от сделки 0,014% если более 50 лотов 0,00083% в месяц от активов; если менее 50000р, то 300р/месяц
Альфа Директ
5/5
Консервативным клиентам, требующим надежность.
Продвинутым трейдерам для алгоритмической торговли роботами.

+ Возможность конструирования и подключения к сервисам роботизированной торговли

+ Надежность системообразующего банка

+ Моментальный ввод и вывод средств для клиентов Альфа Банка

+ Крупнейший частный банк России

+ Качественная аналитика от экспертов Альфа Банка

+ Удобный и информативный личный кабинет и торговое приложение

+ Хороший функционал технического анализа в приложении на смартфоне

- Сложная сетка тарифных планов

- Медленная работа службы поддержки

- Дивиденды иностранных акций биржи СПБ облагаются налогом 30%

- Нет возможности открыть ИИС

- Торговля иностранными акциями только через биржу СПБ

- Сервисы персональных консультаций платные

- Высокие ставки маржинального кредитования

Ценные бумаги:

Мосбиржа и СПб биржа:

от 0.04% от оборота за день

Марж. кредит: long = 18,8% руб.

short = 18,8%

Плечи до 1:4

Валюты:

0,04% и ниже от суммы сделки + комиссия биржи (в зависимости от объема сделок)

Хранение:

Депозитарная комиссия 0,06% от Стоимости Чистых Активов в год (при активах в 100000 рублей. комиссия 500 руб. в месяц)

bcs
4/5
Крупнейший по оборотам Мосбиржи. Лучший для состоятельных клиентов и лидер по финтех

+ Мобильное приложение “Мой Брокер”

+ иностранные акции на ИСС

+единый счёт на мировых площадках

+онлайн чат

- структурные продукты и доверительное управление несут существенные риски

- слабая бесплатная аналитика

от 0.0354% от оборота 0,034% от сделки 177р./месяц, если были сделки. если активов менее 30000, то за терминал quik 300р/месяц
vtb
5/5
Для любителей госнадёжности и имеющих привилегии от ВТБ

+ привилегии для пользователей услугами ВТБ и владельцев акций ВТБ

+ вывод дивидендов и купонов с ИИС на карту

+ удобное мобильное приложение

- Нет доступа к фьючерсам США

- Случаются сбои в торговых приложениях

- заявление для налога 10% с дивидендов по иностранным акциям только в офисе ВТБ

0,0472% от оборота 0,0472% от оборота 149р/месяц, если были сделки
Церих Для алгоритмической торговли

+ допсервисы для алготрейдеров

+ проверенный временем не большой, но технологичный частный брокер

+ обучение и аналитика

- вывод валюты дороже рынка т.к. нет своего банка от 0,035% от оборота от 0,035% от сделки 750р/мес, если менее чем 100 000р. активов
Сбербанк Для консервативных клиентов доверяющих только госструктурам. Тарифы выгодны или для инвесторов в гособлигации либо для очень состоятельных

+ надежность(этот банк упадёт в России последним)

+ подойдёт для стратегии купи ОФЗ и держи + пытается демпинговать, чтобы захватить рынок

- слабая консультация и поддержка

- высокие комиссии на валютном рынке - нет бесплатной аналитики

- рыночные тарифы при обороте от 1 млн в день

0,06% от оборота за день, 0,035%, если оборот за день более 1 млн.р. 0,2% от оборота за день 149р/месяц, если были сделки
Тинькофф Инвестиции Для начинающих инвесторов, быстро и просто: нажал - купил, нажал - продал

+ всё интуитивно просто

+ минимум инструкций и ненужной информации +первый месяц без комиссий

- нельзя выводить купоны и дивиденды с ИИС

- нет доступа к срочному рынку

- мало сервисов и услуг

- не для активных клиентов

0,05% от суммы сделки 0,05% от суммы сделки 590р./месяц, если были сделки

Так же смотрите сравнение комиссий иностранных брокеров:

Тарифы иностранных брокеров

3. Выводы из таблицы сравнения комиссий брокеров

Таким образом можно сделать вывод, что лидеры рынка - большая тройка брокеров (Финам, Открытие, БКС) являющиеся классическими брокерскими компаниями до сих пор держут рынок брокерского обслуживания на Фондовом, Валютном и Срочном рынке России предлагая самые низкие тарифы и самые удобные сервисы

При этом за последние несколько лет комиссии существенно упали и если комиссии будут падать ещё ниже - это уже будет на грани рентабильности всего брокерского бизнеса

Так же нужно отметить, что падение тарифов и увеличение конкуренции в брокерском бизнесе вызвано как раз тем, что классические банковские структуры (бербанк, ВТБ, Тиньков и другие) последние несколько лет активно развивали брокерские сервисы для частного инвестора. Сбербанк по колличеству клиентов и оборотов вырос в разы. Тиньков в разы увеличил колличество счетов. Экспансия банков продолжается и эта серьёзная угроза для классических брокеров, которым чтобы не потерять долю рынка приходится идти на снижение тарифов и пока им это удаётся - их тарифы существенно ниже.

Основными причинами увеличения конкуренции на Фондовом (биржевом) рынке стали:

- объективное снижение доходности от банковских депозитов (ключевая ставка падала, частных банков становилось меньше)

- активная политика государства по стимулированию инвестицонных услуг для населения (ИИС, ОФЗ для населения, повышение финансовой грамотности)

- технологическая революция сферы услуг через смартфоны и доступ к информации через мобильные приложения

4. Что еще могут предложить брокеры в будущем?

Что ещё могут предложить брокерские компании своим клиентам (инвесторам и трейдерам)? Если проводить параллель с операторами мобильной связи, то в части касаемо тарифов игра на понижение (демпинг) подходит к концу.  Дальше брокеры сдвинут фокус на качество сервисов и дополнительных услуг помогающим инвесторам управлять активами наиболее эффективно и результативно. Это различные сервисы кэшбека, автоследования, кастомизируемого робоэдвайзинга, портфельной оптимизации, глубокой аналитики и как не странно доверительного управления. Потребность инвесторов к высокой доходности и минимальному риску была всегда, но главный принцип неизменен: чем выше потенциальная доходность, тем выше выроятность убытка. Поэтому тот, кто сможет создавать гибкие (настраиваемые) универсальные системы управления капиталом и сможет доказать их эффективность будет лидером рынка.

Полезная информация:

Для подбора брокера по Главным критерям инвестора мы разработали сервис: Выбора брокера по фильтру

Выбрать брокера по фильтру
Какую реальную доходность можно получить с помощью ИИС?

Видеоинструкции:

Как купить акции за 5 минут!

Как заказать Подарочный сертификат на акции