Лучшие брокеры для трейдинга на биржах

В статье описаны критерии и составлены таблицы для сравнения услуг, комиссий и сервисов биржевых брокеров для активных инвесторов, спекулянтов и трейдеров, использующих роботизированные торговые системы и высокочастотные алгоритмы торговли.

Александр Васильев 6 октября 2022
Время чтения: 9 мин.

Оглавление

1. О трейдинге и трейдерах
2. Что главное для трейдеров?
3. Как трейдеру выбрать брокера?
4. Сравнение услуг брокеров
Маржинальные займы и комиссии
Платформы, сервисы, условия
5. Выводы
6. Как работает прямой доступ к бирже DMA?

1. Что такое трейдинг?

Трейдинг — это способ торговли на биржах при котором используется автоматизированные и роботизированные алгоритмы торговых систем на платформах брокеров.

Трейдер стремиться получить прибыль от разницы между ценой покупки и продажи биржевого актива.

Трейдер отличается от инвестора тем, что в его торговой системе количество и частота сделок в разы выше.

Большинство торговых систем трейдеров используют торговых роботов — программы, предназначенные для полной или частичной автоматизации деятельности по выставлению заявок и совершению сделок.

Трейдер для брокера — важный и ценный клиент! Трейдер осуществляет больше сделок, использует заёмные средства, оплачивает сервисы и платит брокеру больше комиссий.
Соответственно и трейдеры вправе предъявлять брокеру высокие требования к качеству обслуживания.

Для трейдеров с большими оборотами брокеры готовы идти на уступки и предлагать самые выгодные тарифы, ставки и условия. Поэтому трейдеру важно комплексно проанализировать сервисы брокеров для трейдинга: их возможности, качество и стоимость.

2. Что главное для трейдера?

Для трейдера главным является его торговая система (стратегия). Большинство стратегий основаны на роботизированных торговых алгоритмах (торговых роботов, как полуатоматических так и автоматических).

Торговый робот обрабатывает рыночные данные и в зависимости от торгового алгоритма направляет торговые приказы на биржу через брокера.

Торговые алгоритмы роботов программируются на базе торговых платформ и терминалов. Торговые платформы исполняют торговые алгоритмы трейдеров на серверах брокеров.

Брокер должен удовлетворять следующим потребностям трейдера:

давать доступ к большинству популярных торговых платформ и терминалов
иметь безотказную инфраструктуру доступа к бирже с резервными серверами
давать доступ к сервисам анализа и обработки данных для построения и тестирования стратегий в любых удобных трейдеру интерфейсах
предоставлять минимальные маржинальные ставки займа и низкие комиссии за сделки
иметь компетентую техническую поддержку пользователей

3. Как трейдеру выбрать брокера?

Критерии выбора

надёжность и скорость канала соединения с биржей
возможности торговых платформ и приложений брокера
размер брокерской комиссии
ставки маржинального займа
сервисы брокера для роботизированной и высокочастотной торговли (HFT)
условия прямого доступа к серверам бирж (DMA)

Как выбрать брокера исходя из торговой стратегии

Если стратегия торговли не основывается на высокочастотных алгоритмах и не требует прямого канала доступа к бирже, то для трейдера главными критериями выбора брокера являются:

возможности торговых платформ брокера
интеграция с большим количеством сервисов для программирования и тестирования торговых алгоритмов
ставки маржинального займа

Если стратегии трейдера подразумевают использование высокочастотных алгоритмов (HFT, Scalp), то здесь на первый план выходят критерии:

надёжность и скорость канала соединения с биржей
условия прямого доступа к серверам бирж (DMA)
размер брокерской комиссии
ставки маржинального займа для таких клиентов брокеры и так устанавливают минимальные

4. Как мы сравнивали брокеров для трейдеров

Мы сравнили брокеров по комиссиям, сервисам и условиям:

Таблица 1. Условия брокеров по маржинальным займам и комиссиям за сделки для трейдеров
Таблица 2. Торговые платформы, сервисы и условия брокеров для роботизированной и высокочастотной торговли

Маржинальные займы и комиссии за сделки для трейдеров

Брокер	Ценные бумаги Россия	Ценные бумаги USA	Контракты Россия	Контракты USA
5/5 https://www.finam.ru Лучший брокер для розничных алготрейдеров, скальперов, HFT стратегий на российских и зарубежных биржах. Самая быстрая скорость доступа к серверам Мосбиржи. Сайт Полный обзор	Оборот: До 1 млн./день = 0,035% От 5 млн./день = 0,025% + торговые сборы бирж Маржинальный кредит От 10 млн.: Ключевая ставка ЦБ + 8%, по долларам 15%. От 50 млн.: 11% годовых в руб., 11% по рублёвым бумагам, 8% иностр. бумаги Гонконгские доллары: ставка 50% годовых	Оборот в день: до 17000$ = 0,035% от 87000$ = 0,024% от 350 000$ = 0,015 + торговые сборы бирж Маржинальный кредит От 100 000$ : 6% От 500 000$: 4%	от 0,45р. до 0,1р. за 1 фьючерс в зависимости от объёма Низкое ГО: от 2000$	Mini-futures CME = 0,75$ Micro-futures = 0,5$ Options = 0,5$ + комис. биржи = 1,5$ / контракт
5/5 https://broker.ru Для трейдеров с крупным капиталом предоставляет самые низкие ставки маржинального кредитования. Сайт Полный обзор	Бумаги Россия Оборот: до 2,5 млн. / день = 0,03% от 5 млн. / день = 0,015% от 30 млн. / день = 0,01% + торговые сборы бирж Маржинальный кредит от 10 млн. руб.: Лонг = 13%, Шорт = 10% от 100 млн. руб.: Лонг = 11%, Шорт = 7,5% в руб.	Бумаги USA Оборот в день: до 30 000$ = 0,03% от 60 000$ = 0,015% от 400 000$ = 0,01% + торговые сборы бирж Маржинальный кредит от 100 000$.: Лонг = 5,5%, Шорт = 5% от 500 000 $: 3,75% в $, Шорт = 7,5% в руб., 3,75% в $	Контракты Россия Имущество: до 500 000 = 0,47р./фьючерс от 5 млн. = 0,1р./фьючерс	Контракты USA Только CFD на товары
5/5 https://open-broker.ru Имеет простые, но эффективные приложения для создания, тестирования и интеграции автоматизированных торговых систем. Сайт Полный обзор	Бумаги Россия Оборот в день: до 1 млн.= 0,035% от 5 млн. = 0,015% от 20 млн. = 0,0075% + торговые сборы бирж Маржинальный кредит от 10 млн. руб.: Лонг=12,5% в руб., 4,25% в $ от 50 млн. руб.: Лонг=10% в рубю, 3,25% В $	Бумаги USA Иностранные площадки не доступны из-за санкций	Контракты Россия	Контракты USA Иностранных контрактов нет

Брокер

Ценные бумаги
Россия

Ценные бумаги
USA

Контракты
Россия

Контракты
USA

5/5

https://www.finam.ru

Лучший брокер для розничных алготрейдеров, скальперов, HFT стратегий на российских и зарубежных биржах. Самая быстрая скорость доступа к серверам Мосбиржи.

Сайт

Полный обзор

Оборот:

До 1 млн./день = 0,035%
От 5 млн./день = 0,025%
+ торговые сборы бирж

Маржинальный кредит

От 10 млн.: Ключевая ставка ЦБ + 8%, по долларам 15%.
От 50 млн.: 11% годовых в руб., 11% по рублёвым бумагам, 8% иностр. бумаги
Гонконгские доллары: ставка 50% годовых

Оборот в день:

до 17000$ = 0,035%
от 87000$ = 0,024%
от 350 000$ = 0,015
+ торговые сборы бирж

Маржинальный кредит

От 100 000$ : 6% От 500 000$: 4%

от 0,45р. до 0,1р. за 1 фьючерс в зависимости от объёма
Низкое ГО: от 2000$

Mini-futures CME = 0,75$
Micro-futures = 0,5$
Options = 0,5$
+ комис. биржи = 1,5$ / контракт

5/5

https://broker.ru

Для трейдеров с крупным капиталом предоставляет самые низкие ставки маржинального кредитования.

Сайт

Полный обзор

Бумаги Россия

Оборот:

до 2,5 млн. / день = 0,03%

от 5 млн. / день = 0,015%

от 30 млн. / день = 0,01%

+ торговые сборы бирж

Маржинальный кредит

от 10 млн. руб.: Лонг = 13%, Шорт = 10%
от 100 млн. руб.: Лонг = 11%, Шорт = 7,5% в руб.

Бумаги USA Оборот в день:

до 30 000$ = 0,03%

от 60 000$ = 0,015%

от 400 000$ = 0,01%

+ торговые сборы бирж

Маржинальный кредит

от 100 000$.: Лонг = 5,5%, Шорт = 5%
от 500 000 $: 3,75% в $, Шорт = 7,5% в руб., 3,75% в $

Контракты Россия Имущество:
до 500 000 = 0,47р./фьючерс от 5 млн. = 0,1р./фьючерс

Контракты USA Только CFD на товары

5/5

https://open-broker.ru

Имеет простые, но эффективные приложения для создания, тестирования и интеграции автоматизированных торговых систем.

Сайт

Полный обзор

Бумаги Россия

Оборот в день:

до 1 млн.= 0,035%
от 5 млн. = 0,015%
от 20 млн. = 0,0075%
+ торговые сборы бирж

Маржинальный кредит

от 10 млн. руб.: Лонг=12,5% в руб., 4,25% в $
от 50 млн. руб.: Лонг=10% в рубю, 3,25% В $

Бумаги USA Иностранные площадки не доступны из-за санкций

Контракты Россия

Контракты USA Иностранных контрактов нет

Торговые платформы, сервисы и условия брокеров для роботизированной и высокочастотной торговли

Брокер	Торговые платформы	Торговые роботы	Сетевой доступ и оборудование	Тарифы за доступ к бирже по протоколам	Протоколы для прямого доступа к MOEX (DMA)
5/5 https://www.finam.ru Лучший брокер для розничных алготрейдеров, скальперов, HFT стратегий на российских и зарубежных биржах. Самая быстрая скорость доступа к серверам Мосбиржи. Сайт Полный обзор	Бесплатные: FinamTrade, Quik, MT5, Transaq, TSLab Платные в месяц: OptionLab = 1000р. Qscalp = 1000р. Tradematic = 1000р. TigerTrade = 2000р. VolFix = 70$ ROX = от оборота	Множество продуктов для интеграции и конструирования роботов через Metatrader 5, TradeMatic Pro, Quik, Transaq, Qscalp,TSLab	Скорость доступ: 50 микросекунд Аренда сервера: Дата-центр у брокера (hosting): 2-3 тыс.р./мес. Дата-центр брокера на бирже (co-location): 6-8 тыс.р./мес.	Фондовый и валютный рынок MOEX: ASTS по протоколу TEAP = от 2000р./мес. Cрочный рынок MOEX FORTS: SPECTRA по протоколу PLAZAII/TWIME = от 4000р./мес.	Скорость выставления заявок TSLab - Транзак: от 9 до 100 миллисекунд Fix - передача заявок FAST - биржевые данные и котировки Шлюз TEAP - заявки и данные на фондовом и валютном рынке PLAZAII - заявки и данные на Срочном рынке TWIME - самый быстрый проткол для Срочного рынка
5/5 https://broker.ru Для трейдеров с крупным капиталом предоставляет самые низкие ставки маржинального кредитования. Сайт Полный обзор	Торговые платформы Бесплатные: Quik, MT5, TSLab Платные: OptionLab, TradeMatic + интеграция индивидуальных решений	Торговые роботы Возможность интегрировать через Metatrader 5, TradeMatic Pro, Quik, TSLab	Сетевой доступ Аренда сервера: Дата-центр у брокера (hosting): индивидуально Дата-центр брокера на бирже (co-location): индивидуально	Тарифы DMA Фондовый и валютный рынок MOEX: FAST = тарифы биржи Cрочный рынок MOEX FORTS: SPECTRA по протоколу PLAZAII/TWIME = тариф биржи	Протоколы DMA Частота выставления транзакций: 30 - 900 за секунду Протоколы: Fix - передача заявок FAST - биржевые данные и котировки API ASTS (Gateway) - заявки и данные Фондового и Валютного рынка PLAZAII - заявки и данные на Срочном рынке
5/5 https://open-broker.ru Имеет простые, но эффективные приложения для создания, тестирования и интеграции автоматизированных торговых систем. Сайт Полный обзор	Торговые платформы Бесплатные: Quik, MT5 Платные в мес.: TSLab = 4500р. Q2Q adapter = 6500р. МЭБИ = 2300р. МЭОЗ = 2300р. BasketTrading = 1300р. Colibri = 2000р.	Торговые роботы Возможность создавать и тестировать роботизированные алгоритмы через TSLab, Metatrader 5, Quik, Q2Q adapter	Сетевой доступ Аренда сервера: Дата-центр у брокера (hosting): индивидуально Дата-центр брокера на бирже (co-location): индивидуально	Тарифы DMA Фондовый и валютный рынок MOEX: FAST Gate = от 2000р./мес. Cрочный рынок MOEX FORTS: SPECTRA по протоколу PLAZAII/TWIME = от 4000р./мес.	Протоколы DMA Скорость заявок в связке TSLab - Quik Lua: 75-150 миллисекунд Протоколы: Fix Gate - передача заявок FAST Gate - биржевые данные и котировки API ASTS (Gateway) - заявки и данные Фондового и Валютного рынка PLAZAII - заявки и данные на Срочном рынке

Брокер

Торговые платформы

Торговые роботы

Сетевой доступ и оборудование

Тарифы за доступ к бирже по протоколам

Протоколы для прямого доступа к MOEX (DMA)

5/5

https://www.finam.ru

Сайт

Полный обзор

Бесплатные:

FinamTrade, Quik, MT5, Transaq, TSLab

Платные в месяц:

OptionLab = 1000р. Qscalp = 1000р. Tradematic = 1000р. TigerTrade = 2000р. VolFix = 70$ ROX = от оборота

Множество продуктов для интеграции и конструирования роботов через Metatrader 5, TradeMatic Pro, Quik, Transaq, Qscalp,TSLab

Скорость доступ: 50 микросекунд

Аренда сервера:

Дата-центр у брокера (hosting):
2-3 тыс.р./мес.
Дата-центр брокера на бирже (co-location):
6-8 тыс.р./мес.

Фондовый и валютный рынок MOEX:

ASTS по протоколу TEAP = от 2000р./мес.

Cрочный рынок MOEX FORTS:

SPECTRA по протоколу PLAZAII/TWIME = от 4000р./мес.

Скорость выставления заявок TSLab - Транзак: от 9 до 100 миллисекунд

Fix - передача заявок
FAST - биржевые данные и котировки
Шлюз TEAP - заявки и данные на фондовом и валютном рынке
PLAZAII - заявки и данные на Срочном рынке
TWIME - самый быстрый проткол для Срочного рынка

5/5

https://broker.ru

Для трейдеров с крупным капиталом предоставляет самые низкие ставки маржинального кредитования.

Сайт

Полный обзор

Торговые платформы

Бесплатные:

Quik, MT5, TSLab

Платные:

OptionLab, TradeMatic + интеграция индивидуальных решений

Торговые роботы Возможность интегрировать через Metatrader 5, TradeMatic Pro, Quik, TSLab

Сетевой доступ

Аренда сервера:

Дата-центр у брокера (hosting):
индивидуально Дата-центр брокера на бирже (co-location): индивидуально

Тарифы DMA

Фондовый и валютный рынок MOEX:

FAST = тарифы биржи

Cрочный рынок MOEX FORTS:

SPECTRA по протоколу PLAZAII/TWIME = тариф биржи

Протоколы DMA

Частота выставления транзакций: 30 - 900 за секунду

Протоколы:
Fix - передача заявок
FAST - биржевые данные и котировки
API ASTS (Gateway) - заявки и данные Фондового и Валютного рынка PLAZAII - заявки и данные на Срочном рынке

5/5

https://open-broker.ru

Сайт

Полный обзор

Торговые платформы

Бесплатные:

Quik, MT5

Платные в мес.:

TSLab = 4500р.
Q2Q adapter = 6500р.
МЭБИ = 2300р.
МЭОЗ = 2300р.
BasketTrading = 1300р.
Colibri = 2000р.

Торговые роботы Возможность создавать и тестировать роботизированные алгоритмы через TSLab, Metatrader 5, Quik, Q2Q adapter

Сетевой доступ

Аренда сервера:

Дата-центр у брокера (hosting): индивидуально
Дата-центр брокера на бирже (co-location): индивидуально

Тарифы DMA

Фондовый и валютный рынок MOEX:

FAST Gate = от 2000р./мес.

Cрочный рынок MOEX FORTS:

SPECTRA по протоколу PLAZAII/TWIME = от 4000р./мес.

Протоколы DMA Скорость заявок в связке TSLab - Quik Lua: 75-150 миллисекунд
Протоколы:
Fix Gate - передача заявок
FAST Gate - биржевые данные и котировки
API ASTS (Gateway) - заявки и данные Фондового и Валютного рынка PLAZAII - заявки и данные на Срочном рынке

Выводы из сравнения брокеров

ФИНАМ — был и остаётся лучшим брокером для трейдинга. Интеграция со всеми популярными торговыми приложениями и сервисами. Наиболее технологичный брокер для высокочастотного трейдинга и скальпинга.
Открытие — самые низкие комиссии за торговлю на американских биржах. Имеет простые, но эффективные приложения для создания, тестирования и интеграции автоматизированных торговых систем.
БКС — лидер по оборотам среди рыночных брокеров, подходит для трейдеров с крупным капиталом, т.к. в зависимости от объёма предоставляет самые низкие ставки маржинального кредитования.