Лучшие брокеры для открытия ИИС.
Какую реальную доходность можно получить с помощью ИИС?

Кирилл Кривулинобновлено: 19 ноября 2024
Время чтения: 12 мин.

Оглавление

• Брокеры. Как выбрать?
• Рейтинг и тарифы
• Общая информация об ИИС
• ИИС 3
• Какую доходность можно получить?
• FAQ

Брокеры. Где лучше открыть ИИС?

Критерии выбора

Для правильного выбора брокера необходимо оценить следующие параметры:

1. Надёжность (не обанкротится ли брокер или не отзовёт ли у него лицензию Центральный банк)
2. Размер комиссий (какие тарифы и сколько вы будете платить ему комиссий)
3. Поддержка пользователей (на сколько качественно работает консультационная и техническая поддержка у брокера)
4. Личный кабинет для управления счётом (как быстро и удобно заводить и выводить средства и получать отчётность)
5. Программное обеспечение для торговли (на сколько удобный и практичный торговый терминал и приложение брокера)

Мы отобрали для вас брокеров, которые полностью соответствуют самым высоким оценкам по всем пунктам. Все брокеры обладают лицензией Центрального Банка России. Однако, нужно уточнить, что важно для открытия Индивидуального Инвестиционного Счета?

На что смотреть перед открытием ИИС

1. Размер минимальной ежемесячной комиссии
2. Дополнительные услуги брокера — участие в IPO, Доверительное Управление, сервисы следования за стратегиями, другие инвестиционные продукты
3. Бонусы от брокера — процентный доход на остаток средств, выгодные условия доверительного управления, сервисы налогового консультирования подготовки документов для ФНС и т.п.

До введения ИИС 3 мы также рекомендовали изучить:

1. Возможность вывода дивидендов и купонов с ИИС — теперь вывод дивидендов и купонов невозможен
2. Возможность покупки зарубежных акций на ИИС — покупать зарубежные акции на ИИС запрещено

Рейтинг брокеров для ИИС

Брокер

Рейтинг

Преимущества

Обзор

Универсальный брокер. Есть тариф без комиссий

Сайт

Обзор

Лучший ставки для маржинального кредита

Сайт

Обзор

Лидер по количеству клиентов

Сайт

Обзор

Лидер по количеству ИИС и надёжность госбанка

Сайт

Обзор

Один из крупнейших банков

Сайт

Таблица сравнения брокеров

Брокер	Вывод дивидендов и купонов с ИИС	Покупка зарубежных акций на ИИС	Минимальная ежемесячная комиссия	Бонус от брокера
5/5 https://www.finam.ru Для кого подходит? Лидер по числу активных трейдеров на Срочном рынке и крупнейший по оборотам на ИИС. Более 130000 счетов. Доля оборота Мосбиржи: 27% - Срочный рынок, 15% - Валютный, 12% - Фондовый. Сайт Полный обзор Обзор приложения Тарифы и комиссии Бонусы и акции Пройти аттестацию Получить квалинвестора	Есть вывод дивидендов и купонов на расчётный счёт Комиссии за дивиденды: 1% за купоны: 0,2% (есть опция отключения комиссии за дивиденды) Сделки: Самый выгодный тариф для инвесторов: 0,035% от сделки + 200р. в месяц за обслуживание	Есть На Бирже СПб 0,0354% от оборота * На счёт ИИС не доступна покупка активов на иностранных биржах	200р. в месяц если были сделки	Программа лояльности в виде кешбэка для новых клиентов за пополнение счета до 3000 бонусных рублей Возможность подключить ИИС к стратегиям автоследования Comon.ru Маржинальная торговля с выгодными ставками
5/5 https://bcs.ru Для кого подходит? Крупнейший брокер по оборотам на Мосбирже. Около 120000 открытых ИИС. Сайт Полный обзор Обзор приложения Тарифы и комиссии Бонусы и акции Пройти аттестацию Получить квалинвестора	БКС Мир ИнвестицийДивиденды и купоны Есть вывод дивидендов и купонов на расчётный счёт Комиссия за сделки: от 0,03% от оборота для трейдеров 0,3% от продажи для новичков	БКС Мир ИнвестицийЗарубежные акции Нет	БКС Мир ИнвестицийКомиссия 299р. для трейдерского тарифа: от 0,03% 0р. при тарифе для новичков: 0,3% от продажи	БКС Мир ИнвестицийБонус Бонус для новых клиентов в виде подарка российскими акциями до 10 000р. при внесении от 100 000р. в течении 10 дней и продержавших их 60 дней Для новых ИИС отмена платы за сделки шорт до 10 млн. руб. до конца текущего года Онлайн консалтинг по сдаче налоговой декларации для получения вычета по ИИС Гибкие ставки Маржинального кредита
3/5 https://vtb.ru/personal/investicii/ Для кого подходит? Крупнейший инвестбанк России. Самые большие обороты по ИИС. Более 350000 счетов. Сайт Полный обзор Обзор приложения Тарифы и комиссии	ВТБ Мои ИнвестицииДивиденды и купоны Есть вывод дивидендов и купонов на расчётный счёт Комиссии за сделки: 0,05% от оборота	ВТБ Мои ИнвестицииЗарубежные акции Нет	ВТБ Мои ИнвестицииКомиссия 150р. если были сделки для трейдерских профессиональных тарифов можно уменьшить пропорционально владению акций ВТБ 0р. для базовых тарифов инвесторов = 0,05% от оборота	ВТБ Мои ИнвестицииБонус - Выгодные условия для БПИФ от ВТБ - Привелегия для клиентов Банка ВТБ есть специальные условия обслуживания - Без комиссии покупка и продажа Облигации федерального займа для населения (ОФЗ-н)
4/5 https://www.tbank.ru/invest/ Для кого подходит? Абсолютный лидер по числу активных клиентов на Московской бирже. Более 320000 открытых ИИС. Сайт Полный обзор Обзор приложения Тарифы и комиссии	ТБанкДивиденды и купоны НЕТ Комиссия за сделки: Бумаги, ETF, деп. расписки: 0,3% от суммы сделки Драгметаллы: 1,9% Валюта: 0,9% Без абонентской платы	ТБанкЗарубежные акции Доступ к иностранным биржам заблокирован Комиссия за сделки заблокированными иностранными бумагами внутри брокера Тинькофф учитываемых в НРД: 1,5% от суммы сделки	ТБанкКомиссия Нет ежемесячной платы за обслуживание ИИС на тарифе «Инвестор»	ТБанкБонус БПИФ "Тинькофф вечный портфель" без комиссий
3/5 https://www.sberbank.ru Для кого подходит? Абсолютный лидер по числу ИИС (после Тинькофф). Более миллиона открытых ИИС. Сайт Полный обзор Обзор приложения Тарифы и комиссии	СбербанкДивиденды и купоны Нет вывода на расчётный счёт Комиссия за сделки: от 0,06% если оборот до 1млн.руб./день 0,35% если оборот более 1 млн.руб./день	СбербанкЗарубежные акции Нет доступа к иностранным	СбербанкКомиссия 0р. комиссии только за сделки	СбербанкБонус Без комиссии биржевые ПИФ от УК "Первая"

Выводы

Лучшие брокеры для открытия счёта ИИС являются

• Финам
• БКС
• Гос. банки: Сбербанк, ВТБ

Эти брокеры предоставляют широкий спекрт услуг, берут минимальные комиссии за сделки и хранение средств на ИИС.

Дополнительными бонусами являются : процентный остаток на свободные средства от брокера, онлайн консалтинг по процессу налогового вычета и разноплановые сервисы передачи средств ИИС в доверительное управление.

Другие брокеры также подходят для открытия ИИС. Мы рекомендуем использовать либо ТОП-брокеров, которые предоставляют наибольшее количество услуг и сервисов или наиболее удобного для вас брокера.

Рейтинг Московской Биржи по счетам ИИС

Статистика Московской Биржи, ТОП 10 брокеров. Данные: декабрь 2021 (после этого биржа перестала публиковать)

Данный рейтинг показывает, сколько счетов ИИС открыто у брокера и какой оборот делают клиенты на этих счетах.

Может быть полезно

Крупнейшие брокеры России. Рейтинг

Приложения для трейдинга

ТОП фондовых брокеров

Общая информация об ИИС

Что такое ИИС?

ИИС – это особый тип счета, с помощью которого можно совершать операции с ценными бумагами и другими торговыми инструментами, представленными на российских биржах, а также получать право на выгодное налогообложение доходов, полученных в процессе инвестирования.

Другими словами — это специальный брокерский счет, который помогает инвесторам экономить на налогах.

С 1 января 2024 года возможно открыть только ИИС 3-го типа.

Все об ИИС 3 типа

Плюсы и минусы ИИС

Старые типы ИИС (до конца 2023 года)

Оставили информацию о старых типах ИИС:

• правила налогообложения остаются актуальными до окончания сроков этих счетов
• они открыты у большого количества инвесторов
• эти счета можно трансформировать в ИИС 3-го типа с учетом сроков старых счетов

ИИС тип А — вид налогового вычета, при котором можно вернуть до 52 000 ₽ год. Это 13% от суммы, внесенной на ИИС в течение календарного года, при этом в расчет идет пополнение максимум на 400 000 ₽ в год. Вычет типа А можно получить уже по итогам первого года жизни вашего ИИС, но для этого нужно платить НДФЛ.

Если ваш доход выше 5 000 000 ₽ и вы платите 15% НДФЛ, то максимальная сумма вычета увеличивается до 60 000 ₽.

ИИС тип Б — это вид налогового вычета, при котором можно освободить весь доход, полученный по ИИС, от уплаты налога в 13%. Этот вычет можно получить только при закрытии счета и не раньше, чем через 3 года с момента его открытия.

Вычет типа Б не распространяется на:

• Доходы с дивидендов
• Сделки с валютой
• Сделки с драгоценными металлами

Дивиденды вы можете реинвестировать и получить дополнительный не облагаемый налогом доход.

Когда нужно выбрать тип ИИС?

Выбрать тип ИИС можно не сразу после открытия счета. Выбор типа ИИС происходит после подачи документов на получение одного из типов налогового вычета.

Можно выбрать тип через 3 года после открытия счета. Это может быть полезно. Вы сможете оценить доходность инвестиций и выбрать наиболее выгодный для вас вариант. Конечно, если суммы сразу после открытия счета не превышают пороги для ИИС типа А.

Видео об ИИС

Минуточку внимания

Инвестиционные продукты от брокеров

Сайты для анализа рынков

Полезные каналы телеграм для инвестора

Какую реальную доходность можно получить с помощью ИИС?

• Зачем нужно открывать ИИС и вносить на него деньги?
• 1. Какая доходность ИИС, если просто получать налоговый вычет?
• 2. Доходность ИИС при инвестициях в облигации
• 3. Доходность ИИС при инвестициях в акции
• 4. Часто задаваемые вопросы про ИИС

Зачем нужно открывать ИИС и вносить на него деньги?

Ответ прост: чтобы получить 13% доходность на внесенные деньги за счёт получения налогового вычета от Федеральной налоговой службы РФ. 13%-ая доходность выглядит красиво, но это только за год, а по итогам 3х лет на который открывается ИИСчёт, средняя ежегодная доходность на внесенные деньги выйдет около 10%.

Чтобы понять какую доходность может дать ИИС, если его использовать как депозит, произведем простые математические расчёты.

1. Пример расчета доходности ИИС только за счет налогового вычета без инвестиций в ценные бумаги

1 год: 15 декабря Гражданин открыл в брокере Индивидуальный инвестиционный счёт - это, по сути, обычный брокерский счёт, но со специальным режимом налогообложения. Далее гражданин внёс на него 400 000 рублей. В апреле следующего года гражданин подал налоговую декларацию в которой указал данные по ИИС. По окончании всех процедур по подаче и проверке документов примерно через 2 месяца налоговой службой на ваш счёт будет осуществлён возврат 13% от суммы 400 000р., т.е. 52 000 рублей.

2 год: После получения 52 000, Гражданин их не тратит, а реинвестирует на свой ИИС, чтобы снова получить налоговый вычет в следующем году. Далее Гражданин берёт полученные 52 000 налогового вычета и добавляет к ним 348 000, чтобы получить 400 000 и внести их на ИИС.

Таким образом на счету во второй год после открытия ИИСчёта накопилось уже 800 000 и в следующем году, например в апреле Гражданин подаёт налоговую декларацию и получает опять 52 000 налогового вычета.

3 год: Снова берём полученные 52 000 и добавляем к ним 348 000 и получаем 400 000, которые также вносим на ИИС. Теперь уже на ИИСчёте находится уже 1 200 000. В 4-ый год так же получаем возврат от налоговой 52 000 руб.

Получается, что за 3 года Гражданин вложил в ИИС денег: 400тыс+348тыс+348тыс = 1 миллион 96 тысяч рублей, а получил 1 миллион 252 тысячи рублей.

Итоговая доходность на вложенный капитал

Доход: 3 года по 52000 = 156000 рублей, соответственно Доходность на вложенные средства за 3 года: 156тыс/1096тыс=14.23% или 14.23/3 года = 4.7% в год

Это был пример про доходность от внесения на ИИС денежных средств, конечно 4,7% годовых - это доходность даже ниже чем депозит в Сбербанке. Поэтому, для получения более высокой доходности на вложенные на ИИС средства нужно обязательно покупать ценные бумаги - это акции и облигации.

2. Какая получится доходность от инвестирования лежащих на вашем ИИС денег в облигации?

Если бы на ИИСчёт можно было вкладывать деньги, то это был бы не инвестиционный счёт, а счёт для возврата налога на доходы физических лиц с 3х летней заморозкой активов.

Поэтому, главным преимуществом ИИС помимо дохода от налогового вычета является его доход от инвестиций в ценные бумаги.

Инвестирование денег ИИС в облигации увеличивает доходность, т.е. к 13 % полученных по налоговому вычету прибавляется доходность полученная от денежного потока купонных выплат облигаций.

Сразу отметим - торговать и спекулировать облигациями на бирже - это удел профессионалов, простым гражданам достаточно купить облигации и получать купонные доходы, а когда понадобятся деньги продать их или держать облигации до погашения получая пассивно-фиксированный доход от купонов (“стричь купоны”).

Это прекрасно понимают в Министерстве Финансов и активно продвигают в СМИ так называемые “Народные облигации федерального займа” - гражданин пришёл в Сбербанк или ВТБ купил на 3 года от 30000 до 15000000 в одни руки и получаешь доходность 8,7% годовых до погашения или продаешь через какой-то время заплатив кстати двойную комиссию.

Таким образом, при инвестировании денег ИИС в ценные бумаги получается две составляющие ежегодного дохода:

• доход от налогового вычета = 13%
• инвестиционный доход = 8%

Кажется, не плохо, но далее смотрим реальную математику цифр.

Пример расчета доходности ИИС при инвестировании в облигации

15 декабря Гражданин открыл в брокере Индивидуальный инвестиционный счёт, положил на него 400 000 рублей и купил на них Облигации Федерального займа (ОФЗ) РФ выпущенных Министерством финансов РФ.

Доходность облигаций 8% годовых. Далее как и в Примере 1 Гражданин ежегодно подавал налоговую декларацию с заявлением на получение налогового вычета 13% и вносил на ИИСчёт снова 400 000 каждый год на которые покупал ОФЗ с доходностью 8% годовых.

Сразу отметим, что в примере принимаем, что облигации были куплены по 100% от номинальной стоимости. Касаемо рыночной стоимости и цен облигации - это отдельная тема, в примере мы берём просто номинальную стоимость, т.е. 1000 рублей за одну облигацию.

В итоге в этой таблице указано какую сумму получил Гражданин от налогового вычета и инвестиционного дохода от облигаций за 3 инвестиционных года ИИС:

Итого, при ежегодном инвестировании 400 000 рублей (1 200 000 за 3 года) в Облигации Минфина РФ на ИИСчёт Гражданин получит:

• 156 000 дохода в виде налогового вычета
• 202 445 инвестиционного дохода от купонных доходов

Таким образом гражданин внёс за 3 года на ИИСчёт 1 096 000 а вывел 1 454 445

Считаем доходность инвестиций: 358 445/1 096 000 = 33% доходности за 3 года. Среднегодовая доходность: (1 454 445/1 096 000)^⅓ - 1 = 9,89%

Итого: 11% безрисковая доходность, а если дисконтировать и вычесть инфляцию, то чуть менее 10% годовых.

При текущих депозитных ставках банков - наверно тоже не плохо, но уже очевидной и существенной выгоды от покупки безрисковых облигаций Федерального займа РФ на ИИС не просматривается.

Если рассматривать покупку не государственных/муниципальных облигаций, а корпоративных или облигаций банков, то некоторые корпоративные облигации может и дают купонную доходность на 1-2% больше, но и риски выше, а в добавок с дохода по ним нужно платить 13%-ый налог на доходы физлиц, правда купонный доход корпоративных облигаций выпущенных начиная с 2017 года не попадает под 13%-ый налог. В целом, то на то и выйдет. Да и простому гражданину из-за небольших сумм вникать в нюансы и анализировать риски вряд ли захочется.

Это был пример про доходность от внесения на ИИС денежных средств и покупки на них облигаций, а ведь можно на 400 000 купить на бирже акции российских корпораций, которые увеличат доходность, но придется взвешивать и риски. Как это будет выглядеть читайте далее.

3. Какая выгода от вложения денег в акции на ИИС?

С акциями история сложнее, цены на акции взлетают и падают под воздействием множества факторов, поэтому приводить расчёт доходности весьма сложно. Но мы попробуем.

Пример расчета доходности ИИС при инвестировании в акции

1 год: 15 декабря Гражданин открыл Индивидуальный инвестиционный счёт, положил на него 400 000 рублей и купил на них акции одной из крупнейшей мировой горнодобывающей и сталелитейной компании Череповецкой Северстали.

Касаемо действий для получения дохода по налоговому вычету Гражданин произвел действия как и в Примере 1 и Примере 2, т.е. подавал на налоговый вычет и получал 13%-ый вычет на внесенные средства.

С доходом от налогового вычета всё понятно доход за 3 года, как было подтверждено расчетами предыдущих примеров равен 156 000, что соответствует среднегодовой доходности около 5% годовых.

Теперь разберёмся с инвестиционным доходом, который в случае с акциями подразделяется на:

• дивидендный доход (дивиденды выплаченные акционерам по итогам периода работы компании)
• доход от реализации акций (доход от курсовой разницы между ценой покупки и продажи акций на бирже)

По большому счёту, можно рассматривать 3 основных сценария по итогам 3-ёх лет торговли акциями компании:

• оптимистичный сценарий (с ростом цены акции за 3 года на 50% и выплатой 8%-х дивидендов с их реинвестированием в те же акции)
• нейтральный сценарий (цена акций остается на том же уровне что и 3 года назад, но с ежегодной выплатой 8%-ых дивидендов и их реинвестированием в акции)
• пессимистичный сценарий (цена акций падает на 50%, выплат дивидендов нет)

В целом, практически не возможно спрогнозировать влияние всех факторов оценив их риски и на 100% рассчитать вероятность наступления всех событий оказывающих влияние на доходность акций, поэтому для примера понимания доходности ИИС мы ограничимся этими тремя вариантами, которые будут означать итог инвестирования за 3 года, т.е.:

• плюс 50% к 3-ему году ИИСчёта
• 0%
• минус 50% к 3-ему году ИИСчёта от цены акции

Сценарий первый

Рост цены акций на 50% и выплата дивидендов с 8% доходностью

Итог

• Выведено с ИИС: 2 142 190
• Вложено в ИИС: 1 096 000
• Прирост после НДФЛ: 786 190
• Доходность за 3 года: 95%
• Доходность средняя за год: 31%
• Среднегодовая доходность: 25%

Сценари второй

Цена акций через 3 года осталась на том же уровне и были выплачены дивиденды

Итог

• Выведено с ИИС: 1 532 127
• Вложено в ИИС: 1 096 000
• Прирост после НДФЛ: 176 127
• Доходность за 3 года: 40%
• Доходность средняя за год: 13%
• Среднегодовая доходность: 11,8%

Сценарий третий

Цена акций через 3 года упала на 50% и не были выплачены дивиденды

Итог

• Выведено с ИИС: 756000
• Вложено в ИИС: 1 096 000
• Доходность за 3 года: - 31%
• Доходность средняя за год: -10 %
• Среднегодовая доходность: - 11,6%

Итоговая доходность по сценариям

При этом нужно понимать, что падение стоимости акций - не является убытком, до тех пор пока вы не продадите эти акции, со временем цена может возрасти.

Конечно это лишь пример, с описанными выше условиями, но в целом рынок акций, налоговый вычет, дивиденды и сложный процент дают доходность существенно выше ставок по депозитам и облигациям, а риски нужно просчитывать индивидуально при выборе конкретной компании.

Часто задаваемые вопросы по ИИС

Информация о брокерах

Рейтинг, полный список, обзоры

Брокеры России

Иностранные брокеры

Все брокеры

Обзоры

Выброр лучшего брокера

Для трейдинга

Открыть ИИС

Начинающим

Куда вложить деньги? Возможности от брокеров

Инвестиционные продукты

Автоследование

Робосоветники

Структурные продукты с защитой капитала

Участие в IPO

Информация о брокерах

Приложения

Новости